第三節(jié)、貸款質(zhì)押分析
一、質(zhì)押與抵押的區(qū)別（掌握）
質(zhì)押和抵押的區(qū)別：
第一個區(qū)別是，質(zhì)權(quán)的標的物與抵押權(quán)的標的物的范圍不同。一般來說，質(zhì)權(quán)的標的物為動產(chǎn)和財產(chǎn)權(quán)利，動產(chǎn)質(zhì)押形成的質(zhì)權(quán)為典型質(zhì)權(quán)。而抵押權(quán)的標的物可以是動產(chǎn)和不動產(chǎn)，以不動產(chǎn)最為常見。
第二個區(qū)別是，標的物的占有權(quán)是否發(fā)生轉(zhuǎn)移不同。抵押權(quán)的設(shè)立是不需要轉(zhuǎn)移抵押標的物的占有，而質(zhì)權(quán)的設(shè)立則需要轉(zhuǎn)移質(zhì)權(quán)標的物的占有。按照教材的說法，這是質(zhì)押和抵押最重要的區(qū)別。
第三個區(qū)別是，對標的物的保管義務(wù)不同。對押權(quán)人來說，沒有保管標的物的義務(wù)，而對質(zhì)押權(quán)人來說，如果轉(zhuǎn)移占有質(zhì)押物，就要負有保管標的物的義務(wù)。
第四個區(qū)別是，受償順序不同。對質(zhì)權(quán)的設(shè)立，一個質(zhì)物只能設(shè)立一個質(zhì)押權(quán)，因而沒有受償順序的問題。而抵押物可以設(shè)定數(shù)個抵押權(quán)，當(dāng)數(shù)個抵押權(quán)同時存在的時候，有受償?shù)南群箜樞蛑帧?/span>
第五個區(qū)別是，能否重復(fù)設(shè)置擔(dān)保不同。一個抵押物的抵押權(quán)可以重復(fù)設(shè)置，但由于質(zhì)押合同是從質(zhì)物移交給質(zhì)權(quán)人占有之日起生效，因此在實際中不存在同一質(zhì)物上重復(fù)設(shè)置質(zhì)權(quán)的現(xiàn)象。
第六個區(qū)別是，對標的物孳息的收取不同。
在抵押期間，抵押物所產(chǎn)生天然孳息和法定孳息，都由抵押人收取，抵押權(quán)人無權(quán)收取。而質(zhì)押期間，質(zhì)權(quán)人則依法有權(quán)收取質(zhì)物所生成的天然孳息和法定孳息。
二、貸款質(zhì)押設(shè)定條件（掌握）
1、質(zhì)押的范圍
商業(yè)銀行可接受的財產(chǎn)質(zhì)押包括五類：第一類是，出質(zhì)人所有的、依法有權(quán)處分的機器、交通運輸工具和其他動產(chǎn)；第二類是，匯票、支票、本票、債券、存款單、倉單、提單；第三類是，依法可以轉(zhuǎn)讓的基金份額和股權(quán)；第四類是，依法可以轉(zhuǎn)讓的商標專用權(quán)，專利權(quán)、著作權(quán)中的財產(chǎn)權(quán)等知識產(chǎn)權(quán)；第五類是，依法可以質(zhì)押的其他權(quán)利，包括合同債權(quán)、不動產(chǎn)受益權(quán)和租賃權(quán)、項目特許經(jīng)營權(quán)、應(yīng)收賬款、侵權(quán)損害賠償、保險賠償金的受益轉(zhuǎn)讓權(quán)等。
商業(yè)銀行不可接受的財產(chǎn)質(zhì)押包括七類：所有權(quán)、使用權(quán)不明或者有爭議的財產(chǎn)；法律法規(guī)禁止流通的財產(chǎn)或者不可轉(zhuǎn)讓的財產(chǎn)；國家機關(guān)的財產(chǎn)；依法被查封、扣押、監(jiān)管的財產(chǎn)；珠寶、首飾、字畫、文物等難以確定價值的財產(chǎn)；租用的財產(chǎn)以及其他依法不得質(zhì)押的其他財產(chǎn)等。
2、質(zhì)押材料
我們常見的質(zhì)押材料，主要包括：擔(dān)保意向書、質(zhì)押財產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)證明文件、出質(zhì)人資格證明、出質(zhì)人須提供有權(quán)做出決議的機關(guān)做出的關(guān)于同意提供質(zhì)押的文件、決議或者其他具有同等法律效力的文件或證明以及財產(chǎn)共有人出具的同意出質(zhì)的文件。
其中，對出質(zhì)人的資格證明，一般要求，如果出質(zhì)人是法人，那么應(yīng)該提供經(jīng)工商行政管理部門年檢合格的企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照、事業(yè)單位營業(yè)執(zhí)照；如果出質(zhì)人是非自然人非法人的其他機構(gòu)，那么應(yīng)該提供經(jīng)工商行政管理部門年檢合格的營業(yè)執(zhí)照、授權(quán)委托書。
而對出質(zhì)人決議機關(guān)同意質(zhì)押的文件，通常包括但不限于授權(quán)委托書、股東會議決議和董事會決議。對股份有限公司、有限責(zé)任公司、中外合資企業(yè)和具有法人資格的中外合作企業(yè)作為出質(zhì)人的，應(yīng)查閱這幾類公司或企業(yè)的章程，確定有權(quán)就擔(dān)保事宜做出決議的機關(guān)是股東會還是董事會（或類似機構(gòu)）。
3、質(zhì)物的合法性
通常主要通過兩方面來判斷質(zhì)物的合法性，一個是出質(zhì)人對質(zhì)物、質(zhì)押權(quán)利的占有的合法性，另一個是，質(zhì)物、質(zhì)押權(quán)利的合法性。
出質(zhì)人對質(zhì)物、質(zhì)押權(quán)利的占有的合法性
通過四方面審查：用動產(chǎn)出質(zhì)的，應(yīng)通過審查動產(chǎn)購置發(fā)票、財務(wù)賬簿，確認其是否為出質(zhì)人所有；用權(quán)利出質(zhì)的，應(yīng)該對權(quán)利憑證上的所有人與出質(zhì)人是否為同一人。如果不是，則要求出質(zhì)人出示取得權(quán)利憑證的合法證明，如判決書或他人同意授權(quán)質(zhì)押的書面證明；審查質(zhì)押的設(shè)定是否已由出質(zhì)人有權(quán)決議的機關(guān)做出決議；如質(zhì)押財產(chǎn)為共有財產(chǎn)，出質(zhì)是否經(jīng)全體共有人同意。
質(zhì)物、質(zhì)押權(quán)利的合法性
通過六方面審查：第一是，所有權(quán)、使用權(quán)不明或者有爭議的動產(chǎn)，以及法律規(guī)定禁止流通的動產(chǎn)是不能夠作為質(zhì)物的；第二是，凡出質(zhì)人以權(quán)利憑證出質(zhì)，必須對出質(zhì)人提交的權(quán)利憑證的真實性、合法性和有效性進行確認。確認時應(yīng)該向權(quán)利憑證簽發(fā)或制作單位查詢，并取得該單位出具的確認書；第三是，凡發(fā)現(xiàn)質(zhì)押權(quán)利憑證有偽造、變造跡象的，應(yīng)重新確認，經(jīng)確認確實為偽造、變造的，應(yīng)該及時向有關(guān)部門報案；第四是，海關(guān)監(jiān)管期內(nèi)的動產(chǎn)作質(zhì)押的，需由負責(zé)監(jiān)管的海關(guān)出具同意質(zhì)押的證明文件；第五是，對于用票據(jù)設(shè)定質(zhì)押的，還必須對背書進行連續(xù)性審查，要求每一次背書記載的事項和各類簽章必須完整齊全并且不得附加條件，并且各類背書都是相互銜接的，也就是前一次轉(zhuǎn)讓的被背書人必須是后一次轉(zhuǎn)讓的背書人，另外，還要求票據(jù)質(zhì)押一定要辦理質(zhì)押權(quán)背書手續(xù)，而且在辦理了質(zhì)押權(quán)背書手續(xù)的票據(jù)上一定要注明質(zhì)押或者設(shè)質(zhì)等字樣。第六是，對以股票設(shè)定質(zhì)押的，必須是依法可以流通的股票。
4、質(zhì)押價值、質(zhì)押率的確定
質(zhì)押價值的確定
對于有明確市場價格的質(zhì)押品，如國債、上市公司流通股票，存款單、銀行承兌匯票等，其公允價值即為質(zhì)押品的市場價格。
對于沒有明確市場價格的質(zhì)押物，如上市公司法人股權(quán)等，則應(yīng)當(dāng)在以下價格中選擇較低者為質(zhì)押品的公允價值：公司最近一期經(jīng)審計的財務(wù)報告或稅務(wù)機關(guān)認可的財務(wù)報告中所寫明的質(zhì)押物的凈資產(chǎn)價格；以公司最近的財務(wù)報告為基礎(chǔ)，測算公司未來現(xiàn)金流入量的現(xiàn)值，所估算的質(zhì)押品價格；如果公司正處于重組、并購等股權(quán)變動過程的時候，可以交易雙方最新的談判價格，作為確定質(zhì)押品公允價值的參考。
質(zhì)押率的確定
信貸人員應(yīng)根據(jù)質(zhì)押財產(chǎn)的價值和質(zhì)押財產(chǎn)價值的變動因素，科學(xué)的確定質(zhì)押率。確定質(zhì)押率的主要依據(jù)是：質(zhì)押物的適用性和變動能力、質(zhì)押物的價值變動趨勢。質(zhì)押物也會出現(xiàn)實行性貶值、功能性貶值以及經(jīng)濟性貶值的情況。
5、質(zhì)押的效力
主要涉及兩個方面：一個是，債權(quán)人有權(quán)依照法律規(guī)定以該質(zhì)押財產(chǎn)折價或者以拍賣、變賣該財產(chǎn)的價款優(yōu)先受償。另一個是，質(zhì)押擔(dān)保的范圍包括主債權(quán)及利息、違約金、損害賠償金、質(zhì)物保管費用和實現(xiàn)質(zhì)權(quán)的費用，以及當(dāng)事人約定的其他事項。
三、貸款質(zhì)押風(fēng)險分析
1、貸款質(zhì)押風(fēng)險分析（了解）
目前銀行辦理的質(zhì)押貸款在業(yè)務(wù)中主要有如下風(fēng)險：虛假質(zhì)押風(fēng)險、司法風(fēng)險、匯率風(fēng)險和操作風(fēng)險。
2、質(zhì)押貸款風(fēng)險防范（掌握）
為防范虛假質(zhì)押風(fēng)險，銀行要切實核查質(zhì)押物的真實性，對動產(chǎn)或權(quán)利憑證質(zhì)押，銀行要親自與出質(zhì)人一起到質(zhì)押物托管部門辦理登記，將出質(zhì)人手中的全部有效憑證質(zhì)押在銀行保管。為防范司法風(fēng)險，銀行必須嚴格審查各類質(zhì)押物適用的法律、法規(guī)，確?？梢砸婪ㄌ幹觅|(zhì)押物；對難以確認真實、合法、合規(guī)性的質(zhì)押物，應(yīng)該拒絕質(zhì)押。為防范質(zhì)押物的價值風(fēng)險，應(yīng)該要求由專業(yè)機構(gòu)對質(zhì)押物的價值進行認定，再確定一個有利于銀行的質(zhì)押率，一般選擇價值比較穩(wěn)定的動產(chǎn)或權(quán)利作為質(zhì)押物，而應(yīng)該謹慎接受由股票、權(quán)證這種價值變化大的財產(chǎn)，作為質(zhì)押物。為防范操作風(fēng)險，銀行首先必須確定質(zhì)押是否需要登記，然后，要按規(guī)定辦理登記手續(xù)。再者，銀行還要將質(zhì)押證件作為重要有價單證歸類保管，而且一般不應(yīng)該出借。
例題：
1、關(guān)于質(zhì)押貸款的特點表述不正確的是( )。
a 銀行在放款時占主動權(quán)，手續(xù)比較復(fù)雜
b 質(zhì)物價值穩(wěn)定性好
c 銀行對質(zhì)物的可控制性強
d 質(zhì)押易于直接變現(xiàn)處理
答案:a
[解析] 質(zhì)押貸款中，銀行在放款時占主動權(quán)，處理質(zhì)押物手續(xù)較為簡單。